銀行借貸門檻高、民間融資利息高、用工成本節(jié)節(jié)攀升，一向以“穩(wěn)健”著稱的上海中小企業(yè)，如今正陷入融資成本增長(zhǎng)、利潤(rùn)增長(zhǎng)放緩的困局。部分企業(yè)利潤(rùn)率僅維持在3%~5%，甚至有企業(yè)面臨虧損停產(chǎn)。患上資金饑渴癥的中小企業(yè)正苦不堪言，上海寶山區(qū)一家精密機(jī)械制造企業(yè)負(fù)責(zé)人抱怨：“財(cái)務(wù)成本越來(lái)越高，賺10元錢，要給銀行4元，對(duì)中小型企業(yè)來(lái)說，壓力太大了。”

融資成本上升

今年以來(lái)，我國(guó)中小企業(yè)融資成本和貸款難度不斷加大，曾經(jīng)以“穩(wěn)健”稱譽(yù)的上海中小企業(yè)，目前也普遍面臨著融資難、利潤(rùn)下滑的盈利困境。

上海統(tǒng)計(jì)局最近抽樣調(diào)查了200家中小企業(yè)的資金情況，涉及五金配件制造、服裝制造、電鍍加工、自動(dòng)化儀表制造、高新科技、精密儀器制造、汽車用品制造與銷售等多個(gè)行業(yè)。

調(diào)查結(jié)果顯示，今年上半年以來(lái)，上海奉賢區(qū)有半數(shù)以上的受訪企業(yè)利潤(rùn)總額同比下降或虧損。青浦區(qū)受訪的29家企業(yè)中，有18家表示盈利空間受一定程度擠壓。松江區(qū)30家受訪企業(yè)中，有17家表示經(jīng)營(yíng)發(fā)展面臨困難，其中停工2家、半停工4家，另有9家面臨轉(zhuǎn)型。浦東新區(qū)和崇明等區(qū)縣受訪的中小企業(yè)也表示利潤(rùn)不斷下降，一些企業(yè)的利潤(rùn)率僅維持在3%~5%，部分甚至面臨虧損停產(chǎn)。

“目前銀行貸款利率上升，企業(yè)貸款成本已達(dá)貸款額的11%以上，即使部分企業(yè)有貼息項(xiàng)目（貼息2%）也要9%以上。”浦東新區(qū)張江高科技園區(qū)的一家企業(yè)表示，中小企業(yè)貸款數(shù)量少、頻次多，融資服務(wù)成本明顯高于大型企業(yè)。寶山區(qū)一家精密機(jī)械制造企業(yè)負(fù)責(zé)人則表示，中小企業(yè)財(cái)務(wù)成本越來(lái)越高，壓力越來(lái)越大，賺10元錢，就要給銀行4元。

銀行信貸資金繼續(xù)向大城市、大企業(yè)、大行業(yè)集中，是不少中小企業(yè)共同的感受。“往年只要持設(shè)備購(gòu)買合同就能辦理抵押貸款，今年則必須憑房產(chǎn)等實(shí)物才可以辦理貸款，而中小型企業(yè)受規(guī)模、資產(chǎn)的限制，一般較難符合銀行的貸款要求。”受訪的中小企業(yè)明顯感受到，今年銀行的貸款條件更加嚴(yán)格了。不僅如此，中小企業(yè)貸款手續(xù)繁瑣、需要準(zhǔn)備的資料復(fù)雜、審核時(shí)間長(zhǎng)，部分企業(yè)即使貸到了款，由于資金不能及時(shí)到位，還是嚴(yán)重影響了企業(yè)運(yùn)營(yíng)。

產(chǎn)業(yè)環(huán)境惡化

為了獲得救命的貸款，有的企業(yè)已經(jīng)不太在乎利率的高低。短暫、冒險(xiǎn)、高利率的民間融資，成為一部分資金“饑渴”的中小企業(yè)的最終選擇。

不過，由于民間融資風(fēng)險(xiǎn)更大，利率更高，更多的中小企業(yè)仍然選擇銀行為融資的主要渠道，他們從心底里并不“認(rèn)同”民間融資。據(jù)了解，這些企業(yè)運(yùn)用民間借貸或其他方式進(jìn)行融資的，資金構(gòu)成比例不到15%。主要是民間借貸月利率高達(dá)3%~5%（折算為年利率大約在40%），遠(yuǎn)高于正常情況下銀行貸款利率。“有時(shí)候民間借貸成本甚至比企業(yè)的收益更高！”有企業(yè)表示。

當(dāng)中小企業(yè)資金面緊張成為普遍問題時(shí)，往往意味著“危險(xiǎn)”的開始，企業(yè)必須小心翼翼，時(shí)刻預(yù)防上游供貨商或下游客戶可能出現(xiàn)的資金鏈崩裂。

一家受訪企業(yè)表示，資金緊張的局面已開始波及上下游產(chǎn)業(yè)鏈，并進(jìn)一步惡化了市場(chǎng)環(huán)境。部分企業(yè)原來(lái)可以依靠拖延原材料付款時(shí)間，來(lái)緩解流動(dòng)資金短缺困境，在現(xiàn)在銀根緊縮的背景下，只好采用銀行承兌匯票的形式采購(gòu)，使得企業(yè)采購(gòu)成本激增。部分供貨商原本可以賒銷的，現(xiàn)在必須帶款提貨。而款項(xiàng)不到位，資金使用成本上升，最終導(dǎo)致企業(yè)到貨慢、生產(chǎn)周期被拉長(zhǎng)、產(chǎn)供銷不平衡、資金鏈斷裂等一系列連鎖反應(yīng)，進(jìn)一步惡化了整個(gè)產(chǎn)業(yè)環(huán)境。

多重壓力疊加

與企業(yè)融資難交織在一起的，還有成本增加、人民幣升值的壓力。

幾乎所有受訪的中小企業(yè)都感受到了用工成本的增加。年初的“用工荒”已推漲了人力成本，有企業(yè)反映，按照上海新公司標(biāo)準(zhǔn)繳納社保金后，公司社保交費(fèi)每人每月預(yù)計(jì)將增加100到150元左右，累計(jì)算下來(lái)，上半年企業(yè)的用工成本已上漲了20%~35%。

與此同時(shí)，原材料價(jià)格上漲也給企業(yè)造成了困擾。受訪企業(yè)認(rèn)為，原材料價(jià)格上漲儼然是目前影響企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況的主要原因。上海奉賢區(qū)的一家企業(yè)表示，今年上半年原材料價(jià)格漲幅在5%~15%。松江區(qū)的企業(yè)則明確表示：“原材料上漲后，企業(yè)的生存出現(xiàn)了危機(jī)。”

成本增加了，產(chǎn)品價(jià)格卻漲不上去，是很多中小企業(yè)的切膚之痛。據(jù)企業(yè)反映，有的產(chǎn)品一旦有漲價(jià)苗頭，訂單便流向成本更低的江浙一帶，甚至向越南、柬埔寨、印度等國(guó)家轉(zhuǎn)移。部分企業(yè)因?yàn)橐呀?jīng)有了比較穩(wěn)定的上下游流通渠道，提前簽訂了長(zhǎng)達(dá)半年到一年、甚至更長(zhǎng)期限的合同，因此在各項(xiàng)成本上升的形勢(shì)下，被“捆住了手腳”，不能通過調(diào)整售價(jià)來(lái)轉(zhuǎn)嫁成本上漲的壓力。

令企業(yè)糾結(jié)的還有人民幣升值給出口企業(yè)帶來(lái)的匯兌損失。“目前的匯率水平還是可以承受的，人民幣兌美元的匯率在6.3~6.4，將是大部分企業(yè)的承受上限，若進(jìn)一步升值，企業(yè)出口業(yè)務(wù)將難以維系，甚至將直接面臨虧損或停產(chǎn)。”一些受訪企業(yè)表示。